Trefferquote, Stoppverhältnis, Potenzial, Instrument, Uhrzeit, Stimmung: In vielen Vorlagen für ein Handelsjournal stehen Dutzende Spalten. Nach ein paar Wochen hat man viele Daten, aber keine Antwort. Wie Sie vom Ziel aus zu den wenigen Angaben kommen, die Sie wirklich brauchen, und was mir mein eigenes Journal gezeigt hat, steht im weiteren Text.
Was ist ein Handelstagebuch?
Ein Handelstagebuch ist eine schriftliche Aufzeichnung Ihrer Trades mit genau den Angaben, die Sie für eine spätere Auswertung brauchen.
Es ist ein Werkzeug, kein Selbstzweck. Sein Wert entsteht erst in der Auswertung, also dann, wenn Sie rückwärts auf Ihre Trades schauen und daraus etwas ableiten.
Wer braucht ein Handelstagebuch?
Für Anfänger halte ich es aus meiner Sicht für absolut notwendig. Für erfahrene Trader verschiebt sich der Zweck.
Am Anfang steht die Findungsphase. Welcher Ansatz passt zu Ihnen? Handel aus einer Korrektur, Momentum, Ausbrüche, Daytrading, der Blick ins Orderbuch oder aufs Volumen? Das lässt sich nicht theoretisch entscheiden. Das zeigt Ihnen erst die Rückschau auf Ihre eigenen Trades. Und genau dafür ist ein Handelstagebuch ideal. Auch ein Sparringspartner hilft in dieser Phase, weil er Ihnen spiegelt, welcher Stil zu Ihnen und Ihrem Umfeld passt.
Wer zehn Jahre und mehr am Markt ist, bedient sich dagegen aus einem überschaubaren Werkzeugkoffer. Dann geht es weniger um die Suche nach dem Stil. Es geht um harte Fakten, zum Beispiel: Passt die aktuelle Schwankung des Marktes zu meinem Handelsstil?
Was sollten Sie in einem Trading-Tagebuch auswerten?
Nur das, was Ihr Ziel verlangt. Deshalb steht vor der ersten Spalte die Frage: Was will ich mit dem Tagebuch erreichen?
Trefferquote, Stoppverhältnis, Potenzial, einzelne Aktien, Instrumente: Das ist alles wichtig. Aber wer pauschal alles auswertet, verliert sich in Zahlen. Gehen Sie deshalb umgekehrt vor und brechen Sie vom Ziel aus herunter.
| Ziel | Mögliche Angaben im Journal |
|---|---|
| Welcher Handelsansatz passt zu mir? | Ansatz je Trade, Haltedauer, Bildschirmzeit, gebundenes Kapital |
| Halte ich meine eigenen Regeln ein? | geplanter Stopp und tatsächlicher Ausstieg, Trades außerhalb des Plans |
| Passt mein Stil zur aktuellen Marktlage? | Schwankung des Marktes beim Einstieg, Anzahl der Stopps je Phase |
Beispiele. Ihre eigene Tabelle ergibt sich aus Ihrem eigenen Ziel.
Warum hilft ein Tagebuch, Regeln einzuhalten?
Weil Abweichungen sichtbar werden. Im Kopf verschwimmen sie schnell, im Journal stehen sie schwarz auf weiß.
Ein Trade aus Ärger nach einer Verlustserie oder eine Position, die nach dem Stopp doch noch gehalten wurde: Im Gedächtnis rechtfertigt man sich das meist im Nachhinein. Im Journal steht dagegen nur, was geplant war und was passiert ist. Wie solche Muster entstehen, lesen Sie in Verlustserien aushalten und im Leitartikel Verluste begrenzen, ruhig bleiben: Risiko im Griff.
So gehe ich selbst vor
Mein eigenes Handelsjournal hat mir einmal eine Frage beantwortet, die meinen Handelsstil verändert hat. Ich habe früher Daytrading betrieben. Das ist nett, aber wenn ich ganz ehrlich bin: Der Handel aus einer Korrektur auf Tagesbasis ist deutlich entspannter, mit viel weniger Bildschirmzeit.
Über das Journal konnte ich vergleichen, wie viel Kapital ich im Daytrading einsetzen musste und wie viel beim Handel auf Tagesbasis. Am Ende lief es auf die Positionsgröße hinaus. Gemessen an der Kapitaleffizienz hat der Schritt zurück, weiter weg vom Markt, für mich keinen Nachteil gebracht, dafür deutlich weniger Aktionismus. Das fand ich sehr spannend, und ohne die Aufzeichnungen hätte ich es nicht so klar gesehen.
Heute brauche ich das Journal nicht mehr für die Stilfrage. Ich schaue vor allem auf die harten Fakten: Passt die aktuelle Schwankung des Marktes zu der Art, wie ich handle? Wie viel Zeit diese Art zu handeln neben dem Beruf tatsächlich braucht, lesen Sie in Wie viel Zeit braucht Trading neben dem Job wirklich?.
Das Wichtigste in Kürze
- Ein Handelstagebuch zeigt, wie Sie tatsächlich handeln, und macht Abweichungen von Ihren Regeln sichtbar.
- Für Anfänger ist es aus meiner Sicht unverzichtbar, um den passenden Handelsansatz zu finden.
- Vor der ersten Spalte steht die Frage nach dem Ziel. Daraus folgen Faktoren und Kennzahlen.
- Wer pauschal alles erfasst, hat viele Daten, aber kaum Erkenntnis.
- Mit wachsender Erfahrung verschiebt sich der Zweck: weg von der Stilfrage, hin zu harten Fakten wie der Schwankung des Marktes.
Häufige Fragen
- Was ist ein Trading-Tagebuch?
- Ein Trading-Tagebuch, auch Handelsjournal genannt, ist eine schriftliche Aufzeichnung Ihrer Trades mit den Angaben, die Sie für eine spätere Auswertung brauchen. Welche Angaben das sind, hängt davon ab, was Sie herausfinden wollen.
- Was sollte man in einem Trading-Tagebuch notieren?
- Das hängt vom Ziel ab. Wer prüfen will, ob er seine Stopps einhält, braucht andere Angaben als jemand, der herausfinden will, welcher Handelsansatz zu ihm passt. Legen Sie zuerst das Ziel fest und leiten Sie daraus die wenigen Kennzahlen ab, die dafür nötig sind.
- Braucht man als erfahrener Trader noch ein Tagebuch?
- Seltener im Detail. Wer viele Jahre handelt, hat seinen Handelsstil gefunden und bedient sich aus einem überschaubaren Werkzeugkoffer. Dann geht es eher um harte Fakten, etwa ob die aktuelle Schwankung des Marktes zum eigenen Stil passt.
- Hilft ein Handelstagebuch, Regeln einzuhalten?
- Ja, weil Abweichungen sichtbar werden. Ein Trade außerhalb Ihres Plans fällt im Gedächtnis kaum auf, im Journal steht er schwarz auf weiß.
Keine Anlageberatung. Dieser Artikel vermittelt Wissen über ein methodisches Vorgehen und ist keine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf von Wertpapieren. Der Handel mit Wertpapieren ist mit Risiken verbunden. Kursverluste bis zum Totalverlust des eingesetzten Kapitals sind möglich. Risikohinweis